巴林中央银行（CBB）宣布了全面的立法，以监督和许可巴林的“受监管的加密资产服务”（巴林的加密许可证），以实现其成为该地区首屈一指的金融科技中心的雄心壮志。控制资本市场的CBB规则手册第6卷包含了监管框架。

这些规定是CBB 2017年6月采用监管沙盒的结果。各种与加密货币相关的实体利用了这一机会，进入了监管沙盒，使他们能够与CBB密切合作，在受控的虚拟空间中测试和改进其基于技术的创新产品、服务和平台，而不会受到通常适用于其活动的监管和财务要求的负担。

CBB于2022年1月举行了公众咨询，并收到了对条例草案的反馈，之后于2月发布了最终条例（“条例”）。下文讨论了《条例》的基本组成部分。

关于条例

CBB通过了该条例，以减少金融犯罪和非法使用加密资产的危险，因为加密资产市场在世界各地不断增长和普及。该条例为“受监管的加密资产服务”（定义见下文）的许可和监督制定了规则，其中包括作为委托人、代理人、托管人或巴林境内或来自巴林的加密资产交易所的“接受的加密资产”（定义如下）中的交易、交易、咨询和投资组合管理服务。

关键定义

1.加密资产是在区块链网络上运行的虚拟或数字资产（“标记”），并通过加密进行保护。代币进一步分为：

支付/交换代币（加密货币）；

实用代币（用于特殊应用）；

资产代币（对发行人的债务或股权索赔）；和

混合代币（上述代币的组合）（上述代币混合的特征）。

2.接受的加密资产是经CBB批准的支付令牌（或加密货币），供加密资产服务持牌人使用，以提供受监管的加密资产服务。

3.提供受监管的加密资产服务包括以下任何活动：

订单接收和传输；也就是说，接收和发送购买和/或出售已接受加密资产的订单，以及将此类订单发送给第三方执行。

代表客户执行订单；也就是说，代表客户敲定购买和/或出售一种或多种已接受加密资产的协议。

自营交易；也就是说，用自己的钱完成一种或多种接受的加密资产的交易。

投资组合管理；也就是说，维护客户的已接受加密资产组合，并有权代表他们投资一个或多个已接受的加密资产。

加密资产托管人；也就是说，代表客户保护、存储、持有或维护已接受的加密资产。

投资建议；也就是说，根据客户的情况，为客户提供定制和个性化的建议，以购买、出售、交易或持有已接受的加密资产。

加密资产交易所；也就是说，一家在巴林运营的CBB许可交易所，接受的加密资产按照加密资产交易所的规则进行交易、转换或交换。

4.加密资产服务持牌人是指经巴林央行许可，根据本条例在巴林提供受监管加密资产服务的个人和/或机构。

5.任何用于诱导购买、交换或收购金融服务以换取付款或其他补偿的促销、要约、公告、广告、广播或其他形式的通信都被称为营销。

6.如果个人或机构在巴林注册成立或直接在巴林招揽客户，则认为加密资产相关活动是在巴林境内或境外进行的。

巴林加密货币许可证的许可要求

任何希望在巴林境内或境外推广加密资产或从事加密资产相关业务的人都必须首先从巴林CBB获得加密许可证。如果他们想提供一种或多种受监管的加密资产服务，他们必须根据以下四类之一申请许可证：

类别1类别2类别3类别4

订单的接收和传输。

投资建议。

作为代理人交易已接受的加密资产。

投资组合管理

加密资产托管服务。

投资建议。

作为代理人交易已接受的加密资产。

作为委托人交易已接受的加密资产。

投资组合管理。

加密资产托管。

投资建议。

经营一家获得许可的加密资产交易所。

加密资产托管服务。

许可证申请必须使用CBB指定的表格提交，并且必须包括（除其他外）以下信息：

一份商业计划，详细说明要进行的操作类型；

供所有股东和子公司填写的文书工作；和

所有“受控功能”应用程序表单（本文将在下文中进一步讨论）。

如果服务属于同一类别并且没有利益冲突，申请人可以将两个或多个受监管的加密资产服务组合在一起，并向CBB申请许可证。

除了100 BHD的不可退还的申请费用外，被许可人还将被收取其运营费用0.25%的年度许可费，根据申请人的运营规模，许可费从2000 BHD到6000 BHD不等。根据《条例》，CBB有60天的时间来决定许可证申请。

申请人必须是：

成立为巴林股份公司；或

根据其本国管辖区的规则合法成立的海外公司在巴林的分支机构，以获得加密资产服务许可证。

该条例还允许在其他国家注册成立的从事加密资产交易的个人和/或企业寻求许可证，并作为“海外加密资产服务许可证持有人”在巴林经营CBB将审查海外加密资产服务持牌人的股东、管理结构、财务状况、运营情况，以及适用于开设分支机构的监管其加密相关活动的法规（在其本国）。

申请人选择代表（如律师事务所或专业咨询公司）代表他们准备和提交申请的可能性是许可程序的重要组成部分。

资本要求

在巴林，所有加密资产服务持牌人必须满足最低资本要求，该要求因许可类型而异（如上所述）：

许可类别最低资本（BHD）

第1类25000

第2类100000

第3类200000

第4类300000

如果认为有必要维护被许可方运营的财务完整性，CBB可以自行决定要求被许可方持有其指定金额和形式的额外资本。

海外加密资产服务持牌人还必须以与巴林股份公司相同的方式计算其最低资本要求。

批准人员

在CBB监管的加密资产服务持牌人中担任“受控职能”的人员需要CBB的书面批准受控功能包括：

董事；

首席执行官或总经理；

职能主管；

首席信息安全官；

合规官；和

洗钱举报专员。

除了上述规定的“受限职能”外，巴林海外加密资产服务持牌人的分行经理（或同等职位）还需要事先获得CBB的授权。

如果执行“受控职能”的一些工作人员不在巴林，则海外加密资产服务持牌人必须获得CBB的许可。

接受的加密资产

CBB将使加密资产服务被许可人（包括海外加密资产服务许可人）能够根据《条例》专门为接受的加密资产提供服务。CBB将根据许多因素预先批准加密资产，包括：

发行人的技术经验、业绩记录和声誉；

发行人的反洗钱、反恐融资和网络安全系统和控制措施；

资产是否提供可靠的多签名硬件钱包解决方案；和

区块链技术的协议和底层基础设施（即它是一个具有新架构系统和网络的独立区块链，还是利用现有区块链实现协同效应和网络效应）。

除了上述因素外，CBB还将考虑安全性、可追溯性/监控、解决机制、地理分布、连接性、市场需求/波动性、使用的分布式账本类型、分布式账本的相关共识池、创新和实际适用性/功能，以及加密资产是否在任何暗网市场上交易。

在巴林申请加密货币许可证时，申请人必须提供将用于其受监管加密货币资产服务的每种加密货币资产的详细信息。作为正式申请流程的一部分，这些加密资产的使用必须得到批准。

符合条件的投资者

只有当他们注册为客户时，加密资产服务持牌人才能与个人或企业进行交易。在巴林合法注册成立的法人公司（或根据本国司法管辖区的规则）或21岁以上的自然人都是合格的投资者（或潜在客户）。

只有在加密资产许可证及其客户（即投资者）签订协议的情况下，才能提供受监管的加密资产服务，该协议包括（除其他事项外）：

加密资产服务被许可人或母公司（如果是海外加密资产服务许可人）的名称和地址；

加密资产服务持牌人的监管状况；

签订、终止和修改客户协议的条款；

费用、成本和其他收费的详细信息以及征收此类费用的依据；

加密资产服务被许可方提供的服务和产品的详细信息；

利益冲突的细节；

投诉处理程序和/或争议解决程序的规定；和

加密资产风险披露（根据CBB根据这些规定的要求）。

其他先决条件

《条例》还包括专业赔偿范围、技术标准、网络安全风险要求、交易对手风险、报告和通知要求以及其他要素。

这些新规定的出台表明，巴林现在对来自世界各地的从事加密资产交易的金融科技公司开放，并为这些企业和初创公司进入海湾合作委员会地区铺平了道路，该地区在区块链技术领域提供了大量未开发的机会。

如果您对在巴林或您感兴趣的其他司法管辖区获得加密货币许可证仍有疑问，请联系我们的专家以获取详细建议，或在页面底部的CRM表格中给我们写信，我们的专家将在线回答您。您还可以在现成公司和待售许可证类别中看到我们的优惠